Post di Costantino Forgione, consulente finanziario aofs* - Nelle ultime settimane il sistema bancario ha inviato ai propri clienti il rendiconto annuale ?Costi ed Oneri? previsto dalla normativa Mifid 2, in cui vengono comunicati ai risparmiatori i costi sostenuti sugli strumenti di investimento che gli sono stati venduti. Quello dei costi elevati, insieme al conflitto di interessi tipico dei promotori, è il principale strumento di marketing utilizzato dai consulenti finanziari autonomi (o indipendenti) per cercare di convincere i risparmiatori a lasciare il proprio consulente bancario per passare alla consulenza indipendente....

Investire o non investire? Se sì, come? E cosa fare per non cadere in trappola e non farsi spennare? Sono tantissimi i risparmiatori italiani che, senza saperlo, perdono soldi investendo in fondi comuni e altri prodotti. Come evitarlo? Commissioni, rischi e inefficienze dei prodotti che vendono venduti arrivano a costarci miliardi di euro ogni anno, facendoci guadagnare molto meno di quanto potremmo. Ecco il senso di ?Investire senza trappole? (Vallardi Editore), un libro di Costantino Forgione, autore ben noto ai lettori di Econopoly. Il suo impegno è la diffusione dell?educazione finanziaria, la comprensione dei mercati...

Post di Costantino Forgione, consulente finanziario* Il recente, sensibile aumento dell?inflazione su scala pressoché globale ha imposto alle banche centrali di mezzo mondo di rivedere le politiche di tassi bassi che erano state attivate ormai più di dieci anni fa per sostenere una economia globale in difficoltà per la crisi Lehman/Subprime e, successivamente, per la crisi Covid. In Europa la Banca Centrale Europea ha portato il tasso base sui depositi dal 3,25% del 2008 allo zero del 2012, per poi ridurlo ancora portandolo in territorio negativo nel 2013. Con la crisi Covid il tasso sui depositi è infine stato portato al...

Post di Costantino Forgione, Consulente Finanziario* - L?anno scorso qui su Econopoly avevo esposto i motivi per i quali, dopo dieci anni di crescita quasi ininterrotta dei mercati, era opportuno ridurre i rischi e vendere sia l?azionario che l?obbligazionario per rifugiarsi in gestioni separate o altri strumenti a basso rischio. In un articolo su LinkedIn pubblicato a marzo di quest?anno, poco dopo l?inizio del conflitto in Europa, ho analizzato la nuova situazione che si era venuta a creare ed ho nuovamente consigliato di disinvestire da azionario e obbligazionario per investire in titoli legati all?inflazione, in...

Post di Costantino Forgione, Consulente Finanziario* - La notte di venerdì 10 Luglio 1992 il Governo Amato sconvolse gli italiani annunciando un prelievo forzoso dello 0,6% da tutti i conti correnti: la misura, smentita solo fino a pochi giorni prima, si rese necessaria per salvare i conti pubblici in un contesto di debito pubblico fuori controllo e Lira sotto pressione sui mercati finanziari. Fu quella che gli italiani considerano tutt?oggi ?la? patrimoniale per eccellenza, anche se nel corso degli anni sono poi state introdotte molte altre imposte patrimoniali: ***** Venendo ai giorni nostri, ad un debito...

Post di Costantino Forgione, Consulente Finanziario* Uno dei motivi per cui si investe è quello di cercare di garantire un futuro migliore a sé stessi e ai propri cari. In questo senso, un ottimo investimento è quello in cui lo Stato ci aiuta a investire diminuendo l?ammontare delle nostre imposte sul reddito. Vediamo quindi come possiamo risparmiare tutti gli anni fino a 2.221 euro di IRPEF tramite investimenti fiscalmente agevolati. ***** La progressiva diminuzione della popolazione italiana e il suo invecchiamento sta mettendo sempre più in difficoltà il nostro sistema pensionistico ?a ripartizione? in cui i...

Post di Costantino Forgione, consulente finanziario* - Gli italiani, è noto, sono molto affezionati all?investimento immobiliare secondo il motto per cui ?il mattone non tradisce mai?. Questa credenza popolare ci è stata trasmessa dai nostri padri che, nel periodo di iperinflazione degli anni ?70-?80, vedevano il prezzo nominale delle case salire continuamente, senza potersi rendere conto del fatto che i prezzi salivano sì, ma molto meno dell?inflazione, tramutando il loro investimento immobiliare in una perdita reale. (per chiarimenti su valori ?nominali? e ?reali? si veda la nota in fondo al post). Il...

Post di Costantino Forgione, consulente finanziario; Luca Giovanni Piccione, imprenditore, Ethics Officer AssoEtica; Ruggero Cantaluppi, consulente aziendale, socio AssoEtica -  È noto come gli italiani siano tra i più grandi risparmiatori al mondo. Questa indubbia qualità si accompagna purtroppo ad un livello di educazione finanziaria che ci colloca invece agli ultimi posti nelle graduatorie internazionali. Attualmente circa 2.000 miliardi di euro sono accantonati sui conti correnti in liquidità non investita: una popolazione ?ricca? ma finanziariamente poco acculturata fa dell?Italia un mercato ideale per banche e...

Post di Costantino Forgione, Consulente Finanziario* - Quando alcuni concetti vengono costantemente ed autorevolmente ripetuti per anni possono diventare assiomi, principi che non hanno più bisogno di essere dimostrati: in questo post cercheremo di verificare l?effettiva validità di tre assiomi che vengono ampiamente utilizzati dall?industria finanziaria per convincere i risparmiatori ad investire sempre e comunque, a prescindere dallo stato dei mercati: ?Bisogna restare sempre investiti? - ?Nel lungo termine i mercati salgono sempre? - ?Le MegaCap sono inarrestabili?. ***** Una delle ?verità assolute? che...

Post di Costantino Forgione, consulente finanziario - Le misure straordinarie prese dalle banche centrali di tutto il mondo per fronteggiare la crisi Covid hanno influito fortemente sull?andamento dei mercati finanziari, che hanno raggiunto valori estremi. I rendimenti obbligazionari sono ai minimi storici: attualmente circa un quarto delle obbligazioni mondiali offre rendimenti negativi, il 60% rende meno dell?1% e l?80% rende meno del 2%. Andamento dei rendimenti dei mercati obbligazionari globali[/caption] L?inflazione sta invece cominciando a salire: negli Stati Uniti l?ultimo dato dei prezzi al consumo, in...